Бизнес сможет экономить на налогах при выпуске ЦФА

Минфин обсуждает изменения в налогообложении ЦФА. Новые правила позволят снизить налоговую нагрузку для компаний, которые привлекают финансирование через цифровые активы

Российские компании смогут учитывать расходы по цифровым финансовым активам с характеристиками облигаций так же, как проценты по кредитам и другим долговым инструментам. О подготовке таких изменений рассказал замглавы Минфина Алексей Сазанов на ежегодной встрече банкиров.

В чем суть изменений

Сейчас бизнес вынужден вести отдельный налоговый учет по операциям с ЦФА. Это создает дополнительную нагрузку и делает цифровые инструменты менее привлекательными по сравнению с традиционными займами.
Минфин предлагает выделить особую категорию «долговые ЦФА» и разрешить включать связанные с ними расходы в общую налоговую базу. Это уравняет цифровые активы с классическими долговыми инструментами.

«В этом случае мы готовы пойти навстречу, у нас неоднократные были обсуждения вместе с Центробанком на площадке Минфина, что давайте в отраслевом законодательстве выделим эту категорию, называемую долговые ЦФА, и по этим долговым ЦФА мы готовы расходы, доходы по ним учитывать в общей базе, по аналогии с тем, как это сейчас происходит по процентам по кредитам в банках, по процентам по облигациям», — сказал Сазанов (цитата по «ТАСС».

Кому это выгодно

Новый подход особенно важен для компаний, которые стремятся оптимизировать налоговую нагрузку и хотят опробовать новый финансовый инструмент. У ЦФА есть несколько преимуществ:

• Выпустить ЦФА проще и дешевле, чем традиционные облигации
• Инвесторам проще приобрести и продать активы
• Большая гибкость за счет возможности токенизировать различные активы

Когда ждать изменений

Внедрение новых правил налогообложения ЦФА пройдет в несколько этапов. Сначала регуляторам предстоит ввести в законодательство понятие «обращающихся ЦФА» и создать необходимую нормативную базу. Банк России уже поддержал эту инициативу, что должно ускорить процесс согласования. По оценкам участников рынка, новые правила могут заработать до конца 2025 года, после завершения всех необходимых процедур.

Что нужно знать о ЦФА

Цифровые финансовые активы — это новый класс регулируемых цифровых инструментов в России. В отличие от криптовалют, они выпускаются централизованно и работают под надзором ЦБ. Выпускать ЦФА могут только российские компании и предприниматели, получившие специальное разрешение. Эти активы можно использовать для:

• Привлечения инвестиций
• Оформления прав на денежные требования
• Участия в капитале непубличных компаний
• Цифровизации прав по ценным бумагам

Рынок ЦФА активно развивается: в 2024 году объем выпуска таких инструментов превысил 70 млрд рублей. Новые налоговые правила должны дополнительно стимулировать использование цифровых активов в российском бизнесе. Ранее ВТБ спрогнозировал рост рынка до 1 трлн рублей.

Источник